又有银行要来A股！广州银行IPO获证监会反馈

　　近日，广州银行IPO获证监会反馈。 

　　11月27日，证监会官网披露了广州银行IPO的反馈，要求该行在30日内对规范性、信息披露、财务会计等51项问询内容进行回复。 

　　今年7月3日，证监会官网披露了《广州银行首次公开发行股票招股说明书》。招股书显示，广州银行此次拟公开发行的股票数量不超过39.25亿股，保荐机构为国泰君安证券。

　　证监会的反馈显示，广州银行存在房地产贷款占比较高，占贷款总规模约25%；该行最大十家客户贷款集中度较高，2017年还超过监管指标标准；股东股权问题上，证监会的反馈意见涉及股权变动及股权清晰、自挂股、股份质押和冻结、控股股东相关案件等方面。 

　　前十大客户贷款集中度较高 

　　据广州银行招股书，截至2019年12月31日，该行向最大单一客户发放的贷款和垫款余额占资本净额的6.08%，向最大十家客户发放的贷款和垫款余额占资本净额的47.62%。 

　　招股书显示，在2017年和2018年末，广州银行的最大十家客户贷款集中度分别为60.70%、45.80%；单一最大客户贷款集中度为9.21%和6.61%。 

　　证监会的反馈显示，广州银行最大十家客户贷款集中度较高，2017年还超过监管指标标准。证监会要求广州银行需按业务类别，披露发行人报告期内前十大客户的主要情况，说明超过相关监管指标标准的原因，是否受到监管处罚，是否说明内部控制存在缺陷。 

　　房地产贷款占公司贷款约25% 

　　在贷款的结构上，证监会反馈意见显示，发行人2017年至2019年各期末发放贷款和垫款总额分别为1694.11亿元、2398.50亿元和2945.30亿元。而贷款业务主要分布在房地产业、租赁和商务服务业、批发和零售业等三个行业，其中房地产占比约25%。 

　　广州银行招股书显示，截至2019年末，该行贷款客户主要所处行业为房地产业、租赁和商务服务业及批发和零售业，分别占广州银行公司贷款和垫款总额的25.61%、22.03%和16.71%。 

　　据该行招股书，为控制行业集中度风险，广州银行通过各项措施改善贷款行业结构，降低系统性风险。但若上述行业出现转型困难、大规模衰退或我国经济发展出现大幅衰退，该类系统性风险将致使上述行业贷款质量恶化，将对广州银行的资产质量、经营业绩和财务状况造成不利影响。 

　　值得注意的是，据广州银行披露的数据，截至2019年末，投向房地产行业的公司贷款中，不良贷款余额达到3.16亿元，同比增长2.7亿元；不良贷款率0.9%，同比上升0.76个百分点。 

　　证监会的反馈意见为：披露贷款业务主要集中的行业现状、收益与风险特征等；结合房地产市场调控趋严，房地产业贷款的发放条件，需提供相应抵质押物的具体情况，补充说明发行人对房地产业的贷款占比较高的原因，房地产业贷款质量是否下降，对该类贷款计提的损失准备是否充分。 

　　股东和股权情况也受到关注 

　　在股权和股东问题上，证监会的反馈意见涉及股权变动及股权清晰、自挂股、股份质押和冻结、控股股东相关案件等方面提出反馈。 

　　反馈意见显示，证监会要求广州银行说明并补充披露历次增资和股权转让等变动事项的价格、定价依据及其公允性，股东增资款或股权转让款是否实际支付及资金来源，融易资讯网（ironge.com.cn）消息，是否为增资方或受让方自有资金。 

　　证监会关注到此前广州银行的定向增发，要求该行说明原因和介绍广永国资、广州金控和南方电网等6家企业的基本情况，定增对象的选择依据，定增前后发行人主要股东持有发行人的股权变化情况。 

　　据广州银行招股书，2018年该行完成了第5次注册资本变更，此次增资扩股实际发行34.74亿股，由南方电网、中国航发西安航空发动机公司、广东省出版集团等6机构认购。增资后，注册资本变更为117.76亿元。 

　　目前，广州银行控股股东是广州金控，直接持有股份数量占该行发行前股份总数的比例为22.58%，全资子公司广永国资持有股权比例为19.71%，广州金控直接和间接持有该行股份总数比例为42.30%。由于广州金控是广州市人民政府100%持股企业，因此广州银行实际控制人为广州市人民政府。招股书显示，截至2020年4月末，广州银行前五大股东合计持股占比为79.49%。